用活富余资金 做强资金业务 大力推动炎陵农商行业务转型发展

    在国家整体经济出现新常态的大背景下，随着利率市场化的加速推进、传统业务利润增速急剧下滑，作为全省首家由县级联社直接改制组建的农商银行，存、贷款市场份额已占全县金融机构的55%和74%，如何打破“天花板”效应，更好地在市场竞争中求生存、谋发展，成为了炎陵农商行面临的重大课题。

    2011年，为推动炎陵农商银行业务转型，炎陵农商行提出了“一体两翼”的发展模式，即做强做实传统业务，发展资金业务和新型业务，实现盈利模式由完全靠持有型收入向交易型收入并举转变，探索出了一个金融“出海口”和一条资本节约型的新路子——资金业务。通过四年的不懈努力，炎陵农商银行在全国金融市场上占有了一席之地，为夯实该行财务基础，提升服务“三农”、服务县域经济、服务中小企业的能力做出了一定的贡献。

    一、制定发展目标，明确市场定位

    2011年，炎陵农商银行开始从事资金业务。针对炎陵农商银行业务规模小、市场知名度低的状况，为实现在全国资金市场上拥有一席之地，该行制定了“先做品牌，后创效益”的工作目标。通过短期、频繁的质押式逆回购和现券买卖交易，与全国500余家交易对手建立了良好合作关系。通过和对方机构交易员进行交流和实际操作，增强了交易人员的市场感觉，让交易员始终与市场保持零距离，提高了自身和其他业务人员的操作技能及对市场行情的分析判断能力。几年来，炎陵农商银行累计创利4.2亿元，其中2014年实现了债券、理财信托、同业、票据等业务收入1.77亿元，利润1.34亿元，债券交易量在全国农商银行排名第78，在株洲农信社系统排名第一。

    二、加强培训学习，把握市场脉搏

    在发展战略上，炎陵农商银行始终坚持勤练兵、练好兵。一个成熟的资金业务人员需要一定的专业技巧、业务水平、综合能力和岗位历练。日常工作中，该行注重加强培训学习，不断更新知识和提高综合素质，以准确把握市场脉搏，掌握最新市场动态。在获得同业拆借中心债券交易资格后，资金业务队伍认真学习各项交易规则，建章立制，进一步完善了债券、理财、同业、票据及信托等业务制度，落实了岗位职责，实现了前、中、后台相互制衡、相互监督的运行机制，确保了各项业务平稳发展。同时积极参与各地开展的金融学习班，加强自身业务素质的提高，通过学习密切了银行间市场同业人员的联系，拓宽了视野，打开了思路，进一步夯实了债券业务的发展基础。四年来，该行共派出10人次参与中债登及上清所培训，5人次获优秀学员，一人荣获全国“优秀交易员”称号，2014年12月，在全国304家机构632人参加的培训中，共有3人被评为“优秀学员”，其中炎陵农商银行就有2人。

    三、强化资金匡算，用活富余资金

    按照资金业务的要求，该行在保证存款准备金及“三农”资金需求的前提下，通过期限的匹配和适当的杠杆作用高效用活了富余资金，提高了富余资金的盈利能力。同时，加强了与周边信用联社和股份制银行间的合作，有效化解了农商银行富余资金使用的有限性及地域的差异性影响。四年来，债券、信托、理财、票据、同业等业务交易量累计达到5412亿元，其中2014年1254亿元，实现业务收入达1.77亿元，在债券收入结构中，除票息收入外，仅资本利得收入（即溢价收入）达2000万元，手续费手收入200万元，实现利润1.34亿元，为炎陵农商银行的经营效益再创新高及在全省农信系统荣获等级管理达到一级做出了一定贡献。

    四、强化风险控制，努力实现“四多”

    为防范市场风险，炎陵农商行不断完善业务管理办法，规范业务操作行为，强化前后台风险防控体系建设，实现了债券业务操作的“四多”：一是交易方式多样化。实现持有至到期债券、现券交易和回购交易等交易方式的灵活运用，充分发挥了资金的创利能力。二是机构类型多样化。加强了与银行、证券公司、投资公司等机构的业务合作，加强了对交易对手方的企业规模、资金实力、信用程度、资产负债等情况的调查和分析，降低了操作及市场风险。三是债券品种多样化。在国债、中央银行票据、企业债等债券品种的选择上，加强了对债券的流通性、收益性和安全性分析、测算，降低市场风险和利率风险。四是多方位跟踪管理。切实加强持有债券的跟踪管理工作，建立了对所持债券的每周查询制度，全面掌握和了解所持债券的风险状况，制订了风险处置预案。同时，加强与同类债券持有者的沟通联系，为化解债券风险积累了经验；完善异常交易应急处置管理，实现了异常交易有记录、有回复、有结果，较好地化解了与交易对手方的矛盾。四年来，该行未出现任何交易性毁约现象。2014年7月，为化解一支短融风险，该行金融市场部同志奋战四天四夜，以专业的债券、信贷业务知识，主导了8个省10家机构投资者与发行人、承销商的业务谈判，促使承销人——一家全国性的股份制大型银行董事会召开两次专题会议，最后8个省10家机构在债券到期的7月23日实现了资金全额兑付，有效化解银行间债券市场第一支本息不确定性兑付风险，被《21世纪经济报道》为：“擦肩而过的子弹”，完全可以载入银行间债券市场的史册。

    “宝剑锋从磨砺出，梅花香自苦寒来”。经过四年的努力，该行金融市场业务取得了令人瞩目的成绩，在全国6520家债券交割机构中排名第409位、在全国农商银行中排名第78位、在全省农商银行中排名第二，与全国31个省市的508家机构进行了业务合作，实现了债券业务由传统结算方式向新型结算方式的转变，同时成功加入了银行间交易商协会。交易性业务收入占全行总收入的比率由农商银行成立初期的0.5%提高到43%，利润贡献度占全行利润的46.5%，大大提高了炎陵农商银行在资金市场上的知名度，为炎陵农商银行资金业务稳健发展奠定了基础，有力推动了炎陵农商银行的又好又快转型发展。